Beta Datensätze wie flüchtige und riskante Investitionen in eine einzelne Lager wird mit der Gefahr des Aktienmarktes als Ganzes verglichen. Beta Maßnahmen wie viel die einzelnen Lager Überschussrendite (der Betrag, den es in Dividenden und Veräußerungsgewinne im Vergleich zu einer kurzfristigen Geldmarkt-Rate verdient) im Vergleich mit Bewegung in die Überschussrendite des Marktes als Ganzes (in der Regel durch den Markt-Benchmark-Index dargestellt) variiert. Beta vergleicht überschüssige mit kurzfristige Staatspapiere zurück, weil die letztere Investition als risikofrei betrachtet wird. Wenn der Markt Überschussrendite um ein Prozent steigt und Überschussrendite die Aktie im gleichen Zeitraum die gleiche ein-Prozent dann die Lager steigt der Beta ist. , Je höher desto risikoreicher die Beta der Aktien, in seine höhere erforderliche Rendite wider. A-Aktie mit einem Beta von mehr als einem tendenziell riskanter als der Markt. A-Aktie mit einem Beta kleiner als eins ist weniger riskant. Hohen Beta Aktien neigen dazu, in zyklischen Branchen wie Eigentum und Verbraucherschutz Gebrauchsgüter werden. Niedrige Beta Bestände, auch bekannt als defensive Werte tendenziell in nicht-zyklische Branchen wie Lebensmitteleinzelhandel und in öffentlichen Versorgungsunternehmen. Betas für einzelne Aktien können variieren, je nach, ob die Gesamtausrichtung der Markt nach oben oder unten ist. A Lager kann in einem fallenden Markt als einem steigenden Markt riskanter sein.